投資の DNA
ポートフォリオが成長できるように、可能な限りこれを守ります。何よりも重視される目的は耐性です。すなわち、調整局面において市場を上回ることです。優先されるのは資本の保全であり、それによって複利が時間をかけて超過収益を築いていきます。 当行は、これを自らの一族に対して、そしてお客様に対して、2世紀近くにわたって適用してきた哲学であると説明しています。これは、パートナーが事業について無限の個人責任を負う会社のあり方と一貫しています。目指すもの
上昇相場を制することを目指しているのではありません。下落局面での目減りをより小さくとどめ、あとは複利に任せることを目指しています。下落局面で失う地歩がより小さいポートフォリオは、次の回復をより高い水準から始めることになり、一つの景気循環を通じて、その差は積み上がっていきます。リスクに適合した戦略
適切な戦略を決めるのはお客様ご自身の状況であって、その逆ではありません。Bordier は四つの戦略を用意しており、リスクが高まり、投資期間が長くなる順に並んでいます。
上記で用いている定義は次のとおりです。
- リスク資産。 株式、ハイイールド社債、不動産、金、コモディティ、ヘッジファンド、プライベート・エクイティなど。
- 債券投資。 マネーマーケット、国債、投資適格社債など。
これらの戦略にはそれぞれ、参考としてのボラティリティの幅、期待リターンの範囲、想定される投資期間が、Bordier 自身の資料において付されています。ここでは意図してそれらを再掲していません。将来に向けたリターンの数値は規制の対象となる情報提供であり、法域によって取扱いが異なるためです。ご自身に適用される最新の数値は、担当のバンカーにお尋ねください。過去の実績は将来の実績を示すものではありません。
ポートフォリオの構築
資産を保全するのは分散であり、その実現方法はポートフォリオの規模に応じて変わります。- 規模の小さいポートフォリオでは、投資ファンド、Bordier のファンド、ETF その他の集合ビークルを用います。これにより分散を保ちながら、コストを抑えることができます。
- 規模の大きいポートフォリオでは、個別銘柄を段階的に加えていきます。これにより分散を確かに保ちながら、より高い個別性を実現でき、プライベート・エクイティを組み入れることもできます。
オープンアーキテクチャー
Bordier は自らの商品棚を販売することはありません。オープンアーキテクチャーのモデルにより、当行は資産クラスと地域を横断して最も適したソリューションを自由に選定でき、また自ら仕組み商品を組成しません。それこそが、お客様のために競争力のある選定を行うことを可能にしています。外部株主がなく、クロスセリングも行わないため、これに逆らう方向に働く構造的な圧力は存在しません。関連ページ
- 投資ソリューション、これらの戦略が用いる資産クラス。
- サステナブル投資、サステナビリティに関するご意向がマンデートに入る仕組み。
- スイスのプライベートバンカー・モデル、この哲学の背後にある所有構造。
一般的な情報の提供のみを目的としています。投資助言ではなく、勧誘でもなく、申込みの誘引でもありません。過去の実績は将来の実績を示すものではありません。投資の価値は下落することも上昇することもあります。ご自身の状況については担当のバンカーにご相談ください。
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