ה-DNA ההשקעתי
להגן על התיק ככל האפשר, כדי שיוכל לצמוח. המטרה, מעל לכול, היא עמידות: להשיג תוצאה טובה משל השוק בתקופות של תיקון. העדיפות ניתנת לשימור ההון, כדי שהצבירה תוכל לבנות תשואה עודפת לאורך זמן. הבנק מתאר זאת כפילוסופיה שהוא מיישם על משפחתו שלו ועל לקוחותיו כמעט מאתיים שנה, וזה עולה בקנה אחד עם בית שבו השותפים נושאים באחריות אישית בלתי מוגבלת כלפי החברה.היעד
המטרה אינה לנצח בראלי. המטרה היא להפסיד פחות בירידה, ולתת לצבירה לעשות את השאר. תיק המאבד פחות קרקע בשפל מתחיל את ההתאוששות הבאה מבסיס גבוה יותר, ולאורך מחזור שלם ההפרש הזה מצטבר.אסטרטגיות מותאמות סיכון
הנסיבות האישיות של הלקוח הן שקובעות את האסטרטגיה המתאימה, ולא להפך. Bordier מפעיל ארבע אסטרטגיות, מסודרות לפי סיכון עולה ואופק מתארך:
ההגדרות ששימשו לעיל:
- נכסי סיכון: מניות, איגרות חוב קונצרניות בתשואה גבוהה, מקרקעין, זהב, סחורות, קרנות גידור, הון פרטי ודומיהם.
- השקעות בהכנסה קבועה: שוק הכספים, איגרות חוב ממשלתיות, איגרות חוב קונצרניות בדירוג השקעה ודומיהן.
לכל אחת מן האסטרטגיות הללו נלווים, בחומריו של Bordier עצמו, טווחי תנודתיות מנחים, טווחי תשואה צפויה ואופקי זמן מוצהרים. הם אינם משוכפלים כאן במכוון, משום שנתוני תשואה צופי פני עתיד הם תקשורת מפוקחת המשתנה לפי תחום השיפוט. בקשו מהבנקאי שלכם את הנתונים העדכניים החלים עליכם. ביצועי העבר אינם מדריך לביצועים עתידיים.
בניית התיק
הפיזור הוא שמשמר את ההון, והדרך להשיגו משתנה עם גודלו של התיק.- תיקים קטנים יותר משתמשים בקרנות השקעה, בקרנות של Bordier, ב-ETF ובמכשירים משותפים אחרים, השומרים על הפיזור ומחזיקים את העלויות תחת שליטה.
- תיקים גדולים יותר מוסיפים בהדרגה אחזקות בודדות, מה שמאפשר התאמה אישית רבה יותר תוך שמירה על פיזור איתן, ויכולים לשלב הון פרטי.
ארכיטקטורה פתוחה
Bordier אינו מפיץ מדף מוצרים משלו. מודל הארכיטקטורה הפתוחה פירושו שהבנק חופשי לבחור את הפתרון המתאים ביותר על פני סוגי נכסים ואזורים גיאוגרפיים, והוא אינו מנפיק מוצרים מובנים משלו, וזה מה שמאפשר לו לבחור באופן תחרותי עבור הלקוח. בהיעדר בעלי מניות חיצוניים ובהיעדר מכירה צולבת, אין לחץ מבני המושך לכיוון הנגדי.לקריאה נוספת
- פתרונות השקעה, סוגי הנכסים שמהם שואבות האסטרטגיות.
- השקעה בת-קיימא, כיצד נכנסות העדפות הקיימות אל תוך המנדט.
- מודל הבנקאי הפרטי השווייצרי, מבנה הבעלות שמאחורי הפילוסופיה.
מידע כללי בלבד. אין זה ייעוץ השקעות, ואין זה שידול או הצעה. ביצועי העבר אינם מדריך לביצועים עתידיים. ערכן של השקעות עשוי לרדת וגם לעלות. פנו לבנקאי שלכם בנוגע לנסיבותיכם האישיות.
עמוד זה הוא תרגום. במקרה של סתירה בין גרסה זו לגרסה האנגלית, הגרסה האנגלית היא הקובעת.