שימור וביצועים אינם ניגודים
עמדתה המוצהרת של Bordier היא ששימור ההון והפקת ביצועים הם משלימים ולא סותרים, ושהראשון מקדם את השני. ביצועים ארוכי טווח נבנים מתוך הימנעות מקיצוניות, ומתוך צבירת תשואה על הכסף שלא אבד.יעד אינו פרופיל סיכון
תיק מאוזן הוא פרופיל סיכון. הוא אינו יעד בפני עצמו. קיימים שני יעדי השקעה עיקריים: להצמיח את ההון, או להפיק ממנו הכנסה. ההצמחה נעה בין שימור ההון הקיים במונחים ריאליים, כלומר עמידה בקצב האינפלציה, ובין יצירת הון נוסף. ההכנסה מעלה שאלה שנייה, והיא עד כמה חשובה הכנסה גבוהה יותר כעת אל מול יכולתו של התיק להוסיף ולשלם הכנסה עולה בהמשך. מי שנושא בחובת ההתאמה בוחן את התשובה.עמדות מגובשות, המוחזקות בעצמאות
החלטות ההשקעה מתקבלות באופן עצמאי ונשענות על עמדות מגובשות הנתמכות בניתוח. Bordier מציינת כי זה מה שמעניק לה את הביטחון לסטות מעמדת הקונצנזוס כאשר היא סבורה שהדבר מוצדק.התהליך צופה פני עתיד
התהליך צופה פני עתיד. Bordier מזהה מגמות יסוד, בונה מהן תרחישים ובוחרת נכסים אל מול אותם תרחישים. בתהליך המניות, השווי ההוגן נבחן אל מול התרחיש של Bordier עצמה, ולא אל מול תפיסת שוק כלשהי.ניהול תיקים הוא מדע אנושי
Bordier מתארת את ניהול התיקים כמדע אנושי. הטכנולוגיה מנתחת תיק, בונה את מבנהו ומנטרת אותו. ההחלטה הבאה בתום עבודה זו היא החלטה אנושית, המתקבלת בידי אדם המכיר את סיבולת הסיכון של הלקוח, את נסיבותיו האישיות ואת יעדיו.השיטות הן של הבנק, המוצרים אינם
בחירת המניות, מסגרת הניתוח של איגרות החוב והתיקים המורכבים מקרנות בלבד כולם מפותחים בתוך הבית. מה שנכנס לתיק נבחר בארכיטקטורה פתוחה, ו־Bordier אינה מנפיקה מוצרים מובנים משלה. הבנק אינו מנהל פעילות של בנקאות השקעות, אינו נוטל פוזיציות ספקולטיביות על מאזנו שלו, ומעמיד אשראי אך ורק כנגד תיקי ההשקעות של לקוחותיו עצמם.ראו גם
- ניהול סיכונים, הסיכונים שעקרונות אלה נועדו להתמודד עמם.
- הקצאת נכסים אסטרטגית, המקום שבו באה לידי ביטוי התפיסה ארוכת הטווח.
- הישות והמבנה, המאזן שמאחורי התפיסה.
מידע כללי בלבד. אין בכך ייעוץ השקעות, ואין בכך שידול או הצעה. הזכאות, השירותים והתנאים משתנים לפי תחום השיפוט ולפי הלקוח. בכל הנוגע לנסיבותיכם האישיות, פנו לבנקאי שלכם.
עמוד זה הוא תרגום. במקרה של סתירה בין גרסה זו לגרסה האנגלית, הגרסה האנגלית היא הקובעת.